Antecedentes
El LIBOR (London Inter-bank Offered Rate) ha sido un índice de referencia de tipos de interés dominante desde la década de 1980 y está referenciado en billones de dólares de contratos financieros, incluidos derivados y préstamos comerciales a tipo variable.
En la última década, el LIBOR se ha visto sometido a un mayor escrutinio a medida que las transacciones de préstamos interbancarios subyacentes al LIBOR disminuían y dejaban el índice de referencia expuesto a manipulaciones y escándalos.
Encabezados por la Autoridad de Conducta Financiera del Reino Unido, los reguladores han tomado medidas para poner fin a la publicación y el uso del LIBOR a finales de 2021.
Actualización: marzo de 2021
En marzo de 2021, el administrador del LIBOR confirmó las fechas para el cese del LIBOR. Las agencias reguladoras estadounidenses han dejado constancia de que los bancos que suscriban nuevos contratos LIBOR después del 31 de diciembre de 2021 crearían riesgos de seguridad y solidez. Los plazos más comunes del LIBOR, incluidos el overnight, a 1 mes, a 3 meses, a 6 meses y a 12 meses, finalizarán el 30 de junio de 2023. La Reserva Federal encargó al Comité de Tipos de Referencia Alternativos (ARRC) que determinara un nuevo tipo de referencia para sustituir al LIBOR. El ARRC recomendó el Secured Overnight Financing Rate (SOFR) en 2017.